Discover a clear glossary of insurance terms, including cash value, pre-existing condition, premium holiday, and more.
Penyesuaian premi adalah hak perusahaan asuransi untuk mengubah tarif premi yang dikenakan kepada Tertanggung tertentu. Contohnya pada pembaruan kontrak asuransi mobil setelah satu tahun atau masa pertanggungan asuransi selesai.
Polis asuransi adalah bukti perjanjian antara pihak perusahaan asuransi (Penanggung) dengan nasabah (Tertanggung) yang dibuat secara tertulis dan telah disepakati oleh kedua belah pihak. Dalam asuransi syariah, polis asuransi dikenal juga dengan akad. Polis asuransi akan mencantumkan informasi lengkap terkait hak dan kewajiban dari kedua belah pihak, termasuk premi, manfaat asuransi, limit hingga informasi penting lainnya.
Premi asuransi adalah sejumlah uang yang dibayarkan nasabah (Tertanggung) kepada pihak asuransi (Penanggung) sebagai imbalan atas manfaat yang diberikan. Pembayarannya bisa dilakukan sekaligus secara tahunan atau bulanan. Nilai premi asuransi umumnya belum termasuk biaya administrasi. Dalam asuransi syariah, premi asuransi disebut juga dengan kontribusi.
Asuransi all risk/comprehensive adalah jenis asuransi kendaraan bermotor yang menanggung baik kerusakan parsial seperti lecet dan penyok, hingga kerusakan berat, termasuk kehilangan.
Asuransi Total Loss Only (TLO) adalah jenis asuransi kendaraan bermotor yang memberikan ganti rugi atas kerusakan parah atau biaya perbaikan di atas 75% dari harga kendaraan yang diasuransikan. Contohnya kendaraan terbakar, hilang akibat dicuri maupun perampasan paksa, dan lain sejenisnya.
Risiko bencana alam adalah salah satu manfaat tambahan dalam produk asuransi mobil yang memberikan ganti rugi atas risiko kerusakan akibat peristiwa geologi seperti gempa bumi, letusan gunung berapi, angin puyuh, badai, topan, tanah longsor, hingga banjir. Jaminan ini termasuk dalam jenis perluasan perlindungan atau Rider.
Collision coverage adalah salah satu manfaat asuransi kendaraan yang khusus memberikan ganti rugi akibat tabrakan. Asuransi ini juga menanggung biaya kerusakan dan ganti rugi sesuai harga mobil yang dimiliki Tertanggung.
A facility, coverage, or assistance for towing vehicles that encounter issues or accidents on the road due to the vehicle being inoperable or severely damaged. This service can be obtained by the insured contacting the insurance company to make a claim.
Towing mobil adalah salah satu manfaat asuransi kendaraan yang menanggung biaya towing atau pengangkutan kendaraan secara penuh dengan menggunakan truk khusus. Secara umum, towing digunakan saat terjadi masalah tertentu yang mengharuskan pengangkutan dilakukan menggunakan truk. Layanan ini bisa diperoleh Tertanggung ketika kendaraan tidak bisa dikendarai lagi.
Endorsement adalah perjanjian asuransi yang telah dibuat dan diterbitkan pihak kedua atas persetujuan pihak pertama untuk mengganti atau mengubah materi dalam polis asuransi.
Grace period adalah masa tenggang atau masa berlaku asuransi selama jangka waktu tertentu sampai berakhirnya jatuh tempo pembayaran premi asuransi yang belum dipenuhi oleh Tertanggung. Apabila masa grace period ini berakhir dan Tertanggung belum membayar premi, maka polis asuransi bisa gugur.
Uang pertanggungan adalah uang yang dibayarkan oleh pihak perusahaan asuransi kepada pemegang polis atau ahli waris sesuai dengan syarat dan ketentuan yang berlaku di polis. Besaran uang pertanggungan diatur sesuai kesepakatan yang tertera di polis asuransi.
Harga sebenarnya adalah nilai atas kendaraan bermotor yang diasuransikan dengan merek, tipe, model, dan tahun yang sama sebagaimana tercantum pada polis sebelum terjadinya kerugian dan atau kerusakan.
Indemnity adalah biaya ganti rugi yang diberikan oleh Perusahaan asuransi kepada Tertanggung jika kendaraan mengalami kerusakan. Jumlah ganti rugi disesuaikan dengan kondisi pasar pada saat itu, lalu dikurangi dengan risiko lain seperti yang tercatat pada polis asuransi.
Klaim adalah tuntutan yang diajukan oleh Tertanggung atau pemegang polis kepada perusahaan asuransi selaku penanggung asuransi untuk memenuhi hak pemegang polis sesuai yang tertera dalam polis.
Istilah ini menunjuk pada biaya yang harus dibayarkan oleh Pemegang Polis untuk mendapatkan layanan sebagai nasabah Asuransi. Selain "biaya akuisisi", biaya yang sama biasanya disebut juga sebagai biaya penerbitan polis. Biaya penerbitan polis termasuk di dalamnya adalah biaya pembayaran fee agen Asuransi dan biaya operasional perusahaan Asuransi.
Klausul adalah tambahan dari polis asuransi yang tertuang dalam kontrak. Klausul ini sering kali berupa tambahan perlindungan untuk beberapa keadaan selain tabrakan atau pencurian. Contohnya risiko atas musibah banjir, kebakaran, huru hara, hingga bencana alam lainnya.
Klausul 41B adalah pemberian ganti rugi kepada Tertanggung atas kerusakan kendaraan akibat tertentu dari kerusuhan, huru-hara, terorisme, dan lain sebagainya.
Masa tunggu atau waiting period merupakan waktu yang harus dilalui oleh nasabah sebelum bisa mengajukan klaim asuransi.
Lapse adalah penghentian penanggungan asuransi sebagai akibat tidak dibayarnya premi dan biaya-biaya polis yang sudah jatuh tempo. Jika hingga waktu yang ditentukan premi tidak dibayar, maka akan diberlakukan masa tenggang atau grace period.
Nilai tunai dalam asuransi adalah jumlah uang yang tersedia untuk pemegang polis jika mereka memutuskan untuk menghentikan polis sebelum jatuh tempo. Nilai ini mencerminkan akumulasi dari sebagian premi yang dibayarkan, setelah dikurangi biaya tertentu.
Cuti premi dalam asuransi adalah periode dimana pemegang polis diperbolehkan untuk menghentikan sementara pembayaran premi tanpa kehilangan manfaat atau membatalkan polis asuransi mereka.
Liability insurance adalah manfaat tambahan asuransi mobil yang menanggung biaya tagihan medis atau cedera yang dialami pemegang polis yang diakibatkan kecelakaan akibat kelalaian pengendara. Manfaat asuransi yang diberikan mencakup pertanggungan.
Biaya tagihan medis atau ganti rugi yang dialami pihak ketiga yang mengalami kecelakaan yang diakibatkan oleh pemegang polis.
Loading fee adalah kenaikan premi yang dibebankan kepada Tertanggung dalam periode tertentu, misalnya dua tahun setelah polis asuransi aktif. Penyebab utama adanya biaya tersebut adalah meningkatnya risiko yang ada pada mobil akibat umur mesinnya yang semakin tua. Adapun aturan dalam loading fee, sebagai berikut:
Manfaat asuransi adalah proteksi atau jaminan yang diberikan perusahaan asuransi kepada Tertanggung atas kerugian dan segala risiko kerusakan dan biaya yang ditimbulkan. Manfaat asuransi bisa diterima Tertanggung setelah membayar premi dan melakukan klaim atas risiko berkendara yang dijaminkan dalam polis asuransi.
Masa Pertanggungan adalah jangka waktu perlindungan asuransi bagi Tertanggung sejak tanggal berlakunya asuransi hingga tanggal pertanggungan berakhir sebagaimana disebutkan dalam polis.
Ahli waris adalah individu atau entitas yang berhak menerima manfaat atau pembayaran dari polis asuransi setelah kematian tertanggung. Ahli waris ini biasanya ditunjuk oleh pemegang polis dan dapat berupa anggota keluarga, individu lain, atau organisasi yang disebutkan dalam kontrak asuransi. Mereka akan menerima klaim asuransi sesuai dengan ketentuan yang tercantum dalam polis.
Policy holder atau pemegang polis ini bertanggung jawab atas kewajiban terhadap perusahaan asuransi dan berhak atas manfaat yang tertera dalam polis.Pemegang polis bisa jadi Tertanggung dan bukan Tertanggung tergantung pada kesepakatan dalam polis.
Tertanggung adalah pihak yang menerima manfaat asuransi kendaraan jika terjadi risiko yang dijaminkan dalam polis.
Penanggung adalah pihak asuransi yang telah memiliki izin formal untuk melakukan kegiatan usaha berkaitan dengan pengambilalihan risiko pihak lain berdasarkan suatu polis. Atas pertanggungan ini, penanggung risiko menerima premi dari pihak lain selaku Tertanggung.
Pengecualian adalah hal-hal yang tidak ditanggung dalam polis asuransi. Pengecualian berarti klaim yang diajukan tidak akan diganti oleh perusahaan asuransi. Pengecualian asuransi mobil berbeda-beda tergantung kebijakan perusahaan.
Penggunaan komersial mengacu pada kendaraan bermotor untuk disewakan atau menerima balas jasa. Artinya, kendaraan tidak digunakan hanya untuk kepentingan pribadi, melainkan untuk melayani jasa pengangkutan atau kegiatan usaha untuk mendapatkan imbal jasa.
Tindakan seseorang yang dengan sengaja merusak harta benda orang lain karena dendam, dengki, amarah atau vandalistis, kecuali tindakan yang dilakukan oleh seseorang yang berada di bawah pengawasan atau atas perintah Tertanggung atau yang mengawasi atau menguasai harta benda tersebut, atau oleh pencuri atau perampok atau penjarah.
A supplemental insurance to the main insurance already held. Known as riders or coverage extensions, these provide additional benefits such as:
Personal accident adalah manfaat asuransi yang memberikan uang pertanggungan jika terjadi risiko kecelakaan pada pengemudi maupun semua penumpang yang mengalami kerugian fisik seperti luka-luka, cacat anggota tubuh, hingga kematian.
Personal Injury Protection adalah jenis asuransi yang memberikan jaminan perlindungan bagi Tertanggung yang mengalami kecelakaan terhadap diri sendiri ketika berkendara. Selain itu, asuransi ini juga memberikan biaya tambahan sebagai ganti rugi atas insiden kecelakaan yang dialami nasabah dan penumpang.
PSAKBI adalah singkatan dari Polis Standar Asuransi Kendaraan Bermotor Indonesia. PSAKBI dalam asuransi kendaraan adalah perlindungan atas risiko tabrakan, terbalik, tergelincir atau terperosok, pencurian, perbuatan jahat, atau kebakaran.
Risiko sendiri adalah jumlah tertentu yang menjadi tanggungan Tertanggung untuk setiap kejadian atau klaim yang diajukan ke perusahaan asuransi.
Kondisi yang sudah ada sebelumnya adalah kondisi kesehatan atau penyakit yang telah dimiliki oleh pemegang polis sebelum mereka mendaftar atau membeli polis asuransi. Kondisi ini sering kali mempengaruhi kelayakan atau premi asuransi.
SPPA adalah surat yang dibuat dalam bentuk tertulis yang diajukan Tertanggung kepada pihak asuransi dalam rangka penutupan asuransi yang akan digunakan oleh penanggung untuk mengevaluasi tingkat risiko dari objek pertanggungan tersebut.
Tanggung Jawab Hukum Pihak Ketiga adalah asuransi yang memberikan ganti rugi kepada pihak ketiga yang disebabkan oleh kendaraan yang menjadi objek pertanggungan. Asuransi TPL merupakan salah satu bentuk perluasan asuransi atau rider. yang bisa ditambahkan ke polis dasar nasabah.
Third Party Sharing Agreement adalah kesepakatan yang menyatakan bahwa apabila dua pengendara mobil terlibat dalam suatu kecelakaan, dan kecelakaan itu menyebabkan orang mengalami luka-luka, maka klaim pihak ketiga tersebut akan ditanggung bersama oleh para penanggung yang menjadi anggota agreement.
Underwriter adalah sebutan bagi personel perusahaan asuransi yang bertanggung jawab untuk mengevaluasi risiko calon Tertanggung.
Underwriting adalah proses identifikasi dan seleksi risiko yang dikenakan kepada calon Tertanggung yang hendak mengasuransikan objek yang ingin ditanggung oleh perusahaan asuransi.
The process of identifying and selecting risks associated with potential insureds who wish to cover an object through an insurance company
A written request submitted by the insured to the insurance company to initiate coverage. This document is used by the insurer to evaluate the risk level of the insured object.
Coverage that compensates third parties for damages caused by the insured vehicle. TPL insurance is a type of coverage extension that can be added to a vehicle insurance policy.
An agreement that specifies that if two drivers are involved in an accident causing injuries to a third party, the claim will be jointly covered by the insurers who are members of this agreement.
A personnel in an insurance company responsible for assessing the risks associated with potential insureds.
PSAKBI is the standard policy for motor vehicle insurance in Indonesia, covering risks of collision, overturning, slipping, sinking, theft, malicious acts, or fire.
A specified amount that the insured is responsible for with each incident or claim made to the insurance company.
A pre-existing condition is a health condition or illness that the policyholder had before enrolling in or purchasing an insurance policy. This condition often affects the eligibility or premiums of the insurance.
Acts of damage deliberately inflicted on someone else’s property due to revenge, jealousy, anger, or vandalism, except actions conducted by someone under the supervision or on the orders of the insured, who supervises or controls the property, or by thieves, robbers, or looters.
Asuransi tambahan atau perluasan jaminan adalah asuransi pelengkap bagi asuransi utama yang sudah dimiliki sebelumnya. Asuransi tambahan juga dikenal dengan istilah rider atau perluasan jaminan. Untuk bisa mendapatkan manfaat rider ini nasabah akan dikenakan biaya premi tambahan.
Jenis asuransi mobil yang memberikan jaminan perluasan (rider) dari asuransi yang telah dibeli. Jaminan perluasan ini merupakan manfaat tambahan seperti:
Coverage that provides compensation for physical injuries such as wounds, bodily disabilities, or death sustained by the driver and all passengers in an insured vehicle.
A type of insurance that offers coverage for the insured who suffers personal injuries while driving. This insurance also provides additional compensation for accident-related incidents affecting the policyholder and passengers.
The party facing risks as specified in the insurance agreement. The insured is the party who receives the vehicle insurance benefits if an insured risk occurs.
The party that has the formal permission to conduct business activities related to taking over someone else’s risks under a policy. In return for this coverage, the insurer receives premiums from the insured party. The insurer is the insurance company.
These are the items that are not covered under an insurance policy. Exclusions mean that any claims made for these will not be compensated by the insurance company. Car insurance exclusions vary depending on the company’s policies.
The use of a motor vehicle for rental or receiving payment in return. This means the vehicle is not used solely for personal interests but also to provide transportation services or business activities for compensation.
The duration of insurance protection for the insured from the date the insurance becomes effective until the end date of coverage as stated in the policy.
In insurance, a beneficiary is an individual or entity entitled to receive benefits or payments from an insurance policy upon the death of the insured. The beneficiary is typically designated by the policyholder and can be a family member, another individual, or an organization specified in the insurance contract. They receive the insurance claim according to the terms outlined in the policy.
The party who decides to arrange the coverage between the insured and the insurer (insurance company). The policyholder may or may not be the insured, depending on the terms agreed upon in the policy.
Cash value in insurance is the amount of money available to the policyholder if they decide to terminate the policy before it matures. This value reflects the accumulation of a portion of the premiums paid, after deducting certain fees.
A premium holiday in insurance is a period during which the policyholder is allowed to temporarily stop paying premiums without losing benefits or canceling their insurance policy.
A type of car insurance where the coverage includes additional protection for medical expenses or injuries caused by the policyholder's negligence. This insurance also covers costs for injuries or damages sustained by third parties in accidents caused by the policyholder.
An increase in the premium charged to the insured for a specific period, such as two years after the insurance policy becomes active. The primary reason for this fee is the increased risk associated with the aging of the vehicle’s engine. The rules for the loading fee are as follows:
Protection or guarantees provided by the insurance company to the insured against losses, all risks of damage, and costs incurred. Insurance benefits are available to the insured after paying premiums and filing claims for insured driving risks.
An addition to the insurance policy that is included in the contract. This clause often provides additional protection for circumstances other than collisions or theft, such as risks from floods, fires, riots, or other natural disasters.
Compensation provided to the insured for vehicle damage resulting from specific causes such as riots, civil commotion, terrorism, and others.
The waiting period is the time that must pass before a customer can file an insurance claim. Insurance companies implement a waiting period to prevent individuals from making claims shortly after purchasing insurance. Additionally, the waiting period facilitates the insurance process.
A lapse occurs when insurance coverage stops because premiums and other policy charges due are not paid. If the premiums are not paid by the specified time, a grace period may be applied.
Acquisition costs are expenses paid by the insurer to policyholders or third parties in the process of acquiring business.
The resale value that can be obtained for a motor vehicle of the same brand, type, model, and year as listed in the policy in the open market just before the occurrence of any loss or damage.
The compensation amount provided by the insurance company to the insured if the vehicle is damaged. The compensation is adjusted according to the market conditions at the time, and then reduced by other risks as recorded in the insurance policy.
A demand made by the insured or policyholder to the insurance company to fulfill the rights of the policyholder as specified in the policy.
The process of transporting a vehicle using a specialized truck. Towing is generally used in situations where a vehicle cannot be driven and must be transported by truck. This service is available to the insured when the vehicle is no longer operable.
An insurance agreement that has been created and issued by one party with the approval of another to modify or amend the contents of an insurance policy.
The amount paid by the insurance company to the policyholder or beneficiary according to the terms and conditions specified in the policy. The sum insured is determined according to the agreement stated in the insurance policy.
A designated period during which an insurance policy remains valid until the due date for unpaid premium payments expires. If the grace period ends and the insured has not made the payment, the insurance policy may be canceled.
A facility, coverage, or assistance for towing vehicles that encounter issues or accidents on the road due to the vehicle being inoperable or severely damaged. This service can be obtained by the insured contacting the insurance company to make a claim.
A type of motor vehicle insurance that provides coverage for damages if the repair costs exceed 75%, or if the vehicle is destroyed by fire, stolen, or forcibly seized.
Coverage against financial loss or damage to vehicles caused by geological events such as earthquakes, volcanic eruptions, tornadoes, storms, typhoons, landslides, and floods. This coverage is included as an extension of protection.
A type of vehicle insurance specifically providing compensation for damages resulting from collisions caused by the driver. This insurance also covers the cost of damages and compensations based on the market value of the insured’s vehicle.
The right of an insurance company to change the premium rates charged to a specific insured individual. For example, this can occur during the renewal of a car insurance contract after one year or at the end of an insurance coverage period.
An insurance policy is an agreement of insurance coverage that is consensual (involving mutual agreement) and must be made in writing in a deed between the parties entering into the agreement. The written deed is referred to as a "policy" or, in Islamic insurance, an "akad." The insurance policy outlines the rights and obligations of both parties, the amount of premium, and the extent of claims to be compensated if a risk occurs.
An insurance premium is a sum of money paid by the insured to the insurer as compensation for the guarantee services provided. Payments can be made either annually in a lump sum or monthly. This amount excludes administrative fees and stamp duties.dan bea materai. In Islamic insurance, insurance premium has the same meaning as "contribution”.
An All Risk/Comprehensive insurance is A type of motor vehicle insurance that offers “almost” complete coverage for all forms of damage, ranging from minor scratches to severe damages, including theft.